Am 26.10.2005 hatte ein weiterer Fonds von Oppenheim Asset Management Services S.à r.l., der Multi Invest Spezial OP (WKN A0F431, ISIN LU0225963817) unter unserem Advisoring seine Erstallokation.

Der Multi Invest Spezial OP ist ein weltweit anlegendes Spezialinvestment. In diesem Fonds werden Investments unterschiedlicher Stile wie Growth, Value, Blue Chips und Small Caps vereint; dabei werden jedoch ausschließlich Wachstumsbranchen und -märkte genutzt. Obwohl der grundsätzliche Investmentansatz identisch zu dem des Multi Invest OP ist, wird es daher bei der Allokation nur in Ausnahmefällen zu direkten Überschneidungen beider Fonds kommen. Die Zulassung des Multi Invest Spezial OP ermöglicht zur Sicherung in negativen Börsenphasen eine bis zu 100%ige Investition des Anlagevermögens in Renten- sowie Geldmarktanlagen und Barmitteln.

Die Zielsetzung des Multi Invest Spezial OP ist es, die Nutzung der überdurchschnittlichen Chancen ausgesuchter Nebenmärkte und Wachstumsbranchen mit einer langfristig erprobten Absicherungssystematik zu kombinieren. Hierbei tragen wir ganz bewusst dem Stimmungswechsel innerhalb des Investmentmarktes sowie der Nachfrage von Seiten unserer Kooperationspartner und Kunden Rechnung. Gerade solche Wachstumsmärkte wie z.B. Südamerika, Russland, Indien, China oder auch die Rohstoffbranchen haben in den letzten Jahren aufgrund der sehr guten Wachstumsraten enorme Nachfrage im Markt geweckt. Diesen überdurchschnittlichen Chancen stehen nun aber gerade bei dieser Art von Märkten auch deutlich stärkere und dynamischere Verlustphasen sowie Kurskorrekturen gegenüber. Die konsequente Überlegung war daher, speziell in diesem Bereich einen aktiv verwalteten Fonds aufzulegen, der die Marktchancen nutzen kann und mit einer Risikobegrenzung versehen ist. Die auch von institutioneller Seite bestehende Nachfrage führte dann am 26.10.2005 nach erfolgter Zulassung durch die Behörden zur Erstallokation und Erstkursberechnung des Multi Invest Spezial OP.

Aufgrund der spezialisierten Fondsausrichtung ist der Multi Invest Spezial OP nicht als Basisinvestment zu empfehlen. Vielmehr eignet er sich hervorragend dafür, bestehende Risikobausteine in Depots auszutauschen sowie allgemein als Beimischung zu international in Standardmärkten anlegenden Aktienfonds eingesetzt zu werden. Unter der Betrachtung der Ausrichtung der beiden Fonds eignet sich eine Kombination des Multi Invest Spezial OP mit dem Multi Invest OP, wahlweise auch die Nutzung des an obiger Stelle beschriebenen Multi Invest Global OP, um optimal nahezu alle weltweiten Aktienmärkte vollständig abdecken zu können. Aufgrund der Kombination der zu erwartenden stärkeren Dynamik und der ebenfalls stärkeren Kursbewegungen mit der von uns verwendeten Absicherungssystematik, ist der Multi Invest Spezial OP gerade auch für die Nutzung in Fondssparplänen besonders empfehlenswert. Eine weitere Möglichkeit bieten hier auch die fondsgebundenen Lebensversicherungen der Skandia Lebensversicherungs AG.

Die Allokation des Fonds kann in Wachstumsphasen der Aktienmärkte beispielhaft so aussehen:

Beispielhafte Allokation des Multi Invest Spezial OP
in einer Wachstumsphase der Aktienmärkte